电力设备与新能源行业周报：电力设备与新能源行业8月第1周周报

电力设备 | 证券研究报告 — 行业周报 2024 年 8 月 5 日 国办印发碳排双控方案，英国上调海风预算 光伏方面，多晶硅硅料价格筑底，行业减产情绪进一步加强，供需关系逐步 缓和，我们预计率先完成产能出清，颗粒硅与块状硅销售价格维持 0.3-0.5 万元/吨，看好颗粒硅市占率提升；组件部分厂商尝试抬价但实际成交价上涨 仍需等待需求大幅增长信号；逆变器需求持续向好；建议优先配置行业格局 较优、成本优势较为明显的行业细分环节。风电方面，H2 国内海风招标及 建设有望稳步推进，省级深远海示范项目与规划逐步出台，打开远期想象空 间；海外伴随利率下行与项目规划逐步推进，欧洲等市场需求有望从 2025 年开始释放，带动出海需求，建议优先配置受益于海风、出海逻辑的塔筒桩 基与海缆环节，估值较低的陆风环节，存在渗透率提升逻辑的国产化与新技 术环节。新能源车方面，材料环节依然面临盈利压力。我们预计下半年材料 降价压力有望缓解，盈利有望得到修复。新技术方面固态电池产业化加速， 在相关领域有布局的材料和设备企业有望受益。建议优先布局格局较优的电 芯环节，海外客户放量以及一体化布局较优的部分中游材料环节。电力设备 领域，国内持 ...