那么今天由我来给各位领导讲一下我们电厂业出海专题报告拥抱出海新机遇中国制造正当时首先呢我们认为整个全球的这个电子制造业啊经历了几轮大的转换那么我国电子制造业呢也是有了这个三个阶段的人发明历程那么我们可以看到整个全球的电子制造业沿着欧美日本韩国中国台湾以及中国大陆和东南亚的这个路线不断的进行着转移 那么中国电子制造业呢也经历了从改革开放初期的九十年代我们利用比较资深比较低廉劳动成本优势那么承接全球电子信息产品组织组装和加工订单啊那么到后期呢 我们开始引进国外的技术产线逐步建立自己的制造这个生产这个基础那么到中期的时候呢随着整个国外需求增长整个中国进新西岛进入一个批量规模化的一个生产阶段那么到二十世纪初期的时候那么我们中国的企业开始注重技术的引进以及在重新整个的技术水平的提升使得我们的产业链向高附加价值的环节去进发 那么到现在我们可以看到中国电子型制造业已经从过去的世界工厂那么向创新型的产业去转变我们看到有一批的以华为中兴小米为代表的本土企业那么在整个的整个的制造端占据了非常重要的位置那么在很多的新技术领域也取得了一个非常明显的投资 我们可以看到整个中国的规模以上的电子信息制造业的它的增长值的增速其实是高于我们的 ...

阳光电源、盛弘股份、东方电子 20241009 摘要 | --- | --- | |-------|------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------ ...

本次电话会议为闭门会议未经尖峰证券许可不得通过任何途径向会议录音或寄要的向第三方提供或传播尖峰证券对违反上述要求的行为主体保留追究及法律责任的权利 各位领导好,我是天风电信的吴培林。今天我的一个动态推荐的话是三个票,一个是阳光电源,一个是深红股份,还有一个是东方电子。首先我们先看这个阳光电源,总结来看的话,我们觉得核心的一个推荐逻辑还是在于从短期来看中东等亚非拉大储的一个需求起量,以及欧美开启降息周期会对公司的一个二次年下半年以及二五年。 能够有一个EPS向上的一个可能性然后第二个从中期层面去看的话我们会看好公司的EPS持续超预期以及这个流动性提升带来的一个估值重塑的一个弹性我们先看这个24年的一个业绩情况从公司重要业务的一个业绩分布来看我们预计公司24年一边期这一块会合计出货158个G瓦这里面的话第一面是105个G瓦其中三分之二是海外然后单位净利的话在0.36元每瓦 工商业家互用的话,合计在53个G瓦单位,净利在0.38元每瓦。合计的一个净利润的话,逆变期这一块是58个亿。储能系统这一块的话,我们预计大储全年出货22个G瓦时,这里面18个G瓦时是海外。对应过来,大储的一个平均单价的话是在1块1毛3每瓦时。预 ...

本次电话会议仅服务于长江证券研究所白名单客户未经长江证券市县书院许可任何机构或个人不得以任何形式对外公布复制刊载转载转发引用本次会议相关内容否则由此造成的一切后果及法律责任由该机构或个人承担长江证券保留追究其法律责任的权利 好的那个各位投资人大家下午好我是长江证券的电子行业分析师杨阳今天跟大家汇报一下这个我们电子板块的一个整体的一个投资的框架 然后首先呢就是说呃首先电子板块啊我想跟大家聊一下就是嗯很多人在聊这个电子板块的这个呃行业的这个买或者买这个行业出发点的时候啊其实我跟大家聊这个事情呃我我一直在问大家我说为什么大家会买电子板块啊但是我这块其实很多人就是回答就是大多数吧呃沟通下来的话呢呃给我的一个回答是说嗯买电子的话还是看中这个 呃行业的这样一个爆发性啊然后就是大家都比较喜欢在买电子行业或者科技行业里面这种非线性增长的这样的一个一段吧啊呃所以说我觉得在电子板块里面如果说要想实现这样的一个非线性增长如果说你只是依靠呃某一个已经成熟的产品后续逐步的放量啊我觉得可能很难买到这个 飞行增长这一段啊可能包括前期的这样一些预期啊什么的可能还是要有一些相对前瞻一点的判断那么呃如果说是大家买弹性买这个飞行增长的话呢那我觉得 ...

刘元海：电子半导体可能迎来一波大行情，持续到 2025 年 要点如下: 1、未来 3 到 5 年甚至更长时间，科技股有望成为 A 股市场很重 要的一条投资主线。 2、汽车智能化产业有可能在 2025 年会进入到 ChatGPT 时刻…… 2025 年 A 股市场汽车智能化行情有可能会复制 2021 年 A 股市 场新能源汽车电动化的那一波行情 3、站在这个时间内，A 股电子半导体的行情有可能是一波比较 大级别的行情，行情有望持续到 2025 年。4、从下半年到明年, A 股上市公司利润增速回升的概率较大。我们认为可以在别人恐 惧时稍微贪婪一些。 5、如果明年国内 A 股的算力光模块公司 2025 年的业绩如市场 预期兑现，从我的经验来看，这些公司的估值可能从现在 15 倍 左右提升到明年 20 倍甚至 25 倍。 内容分享: 科技股是未来几年投资主线，看好三大方向 问：请刘博分享一下您的投资理念、选股逻辑以及选股策略。 答：我从事投资研究差不多有 20 年了，我的投资理念基本上可 以定义为产业趋势的投资经理。 为什么会有这样的投资理念呢？因为从我的投资经验来看，在 A 股市场赚大钱的行业，通常具有明显的产业趋 ...

我是鸿泽研究科技组的分析师陈旭昆我们这篇的录演或者这篇报告是关于第二季度的我这边覆盖了消费电子终端以及教育的产业跟踪接下来我会跟大家展开一些我这边所对应的终端品牌行业以及我们调研的一些结果和结论然后会后也会开放讨论欢迎大家来提问我们一起去探讨一些问题 我们先简单的说一下我们这次的核心观点第一点就是在手机与PC端这两个重要的端口的消费的一个复苏情况我们看到的是在二级度消费电子是这两个端口是整体的维持持续复苏全球的话手机出货量增长是在7%左右的这样一个 字幕由Amara.org社区提供 主要的拉动我们看到的是中国的出货量拉动其实是比整体全球要更快一点的然后剩下的话我们看到这些品牌表现的话最快的还是小米在PC方面的话PC上面可以总结为一句话就是中国的出货量其实是在向下落了整体全球大盘的一个突出的程度 在整个全球来看的话如果除去中国的复苏节奏的话大约是有5%的增长加上中国疫情的话是2%同时我们也看到了在二季度其实在终端厂商里面比如说苹果等一些其他厂商也发布了自己对于AI手机一些AI专应用的展望以及进展并且落居到了新的试用版本上我们这边也看了一些大概的一些特别视频包括我们从海外看到 第二部分是以教育为主的学习机以及整体 ...

Key Points Industry and Company Involved - **Industry**: Technology, specifically consumer electronics and AIOT (Artificial Intelligence of Things) - **Company**: ASUSTeK Computer Inc. (ASUS), a leading technology company [1] Core Views and Arguments - **Focus on TWS (True Wireless Stereo) Market**: ASUS has been a leader in the TWS market and is looking to expand its presence in the AIOT sector. - **AIOT Strategy**: The company aims to leverage its TWS expertise to become a major player in the AIOT industry. - **Market Opportunity**: The AIOT market is expected to grow significantly, presenting a substantial opportunity for ASUS. [2] Other Important Content - **Silent Participants**: The meeting started with all participants in mute mode, indicating a formal and structured discussion. - **Host Introduction**: The host introduced the topic and purpose of the meeting, emphasizing the importance of the AIOT market. [3]

Summary of Conference Call Transcript Company or Industry Involved - The transcript does not specify a particular company or industry, as it only contains a placeholder text. Core Points and Arguments - No core points or arguments are provided in the transcript, as it consists solely of a placeholder. Other Important but Possibly Overlooked Content - The transcript does not contain any additional content or details that could be summarized. Since the provided content does not contain any relevant information regarding a specific company or industry, no key points can be extracted.

2024 年 08 月 14 日 行业研究●证券研究报告 消费电子 行业快报 先 AI 后 AR，智能音频眼镜或为 TWS 耳机强劲对手 投资要点 Ray-Ban Meta 中国产供应商价值量接近 40%，高价值量品类仍以海外为主。 根据 Wellsenn XR 数据，（1）综合硬件成本按种划分：SOC 芯片 AR1 Gen 1 的成本约为 55 美元，占比约 33.54%，成本占比超三成；ROM+RAM 的成本约 为 11 美元，占比约 6.71%；摄像头成本约为 9 美元，占比约 5.49%。总体来看， 投资评级 同步大市-B维持 一年行业表现 资料来源：聚源 | 升幅% | 1M | 3M | 12M | | --- | --- | --- | --- | | 相对收益 | -5.16 | 14.82 | 15.26 | | 绝对收益 | -9.13 | 5.8 | 1.1 | | 分析师 | | | 孙远峰 | | SAC | 执业证书编号：S0910522120001 sunyuanfeng@huajinsc.cn | | | | 分析师 | | | 王海维 | | SAC | 执业证书编号：S09 ...

我是鸿泽研究科技组的分析师陈旭昆我们这篇的录演或者这篇报告是关于第二季度的我这边覆盖了消费电子终端以及教育的产业跟踪接下来我会跟大家展开一些我这边所对应的终端品牌行业以及我们调研的一些结果和结论然后会后也会开放讨论欢迎大家来提问我们一起去探讨一些问题 我们先简单的说一下我们这次的核心观点第一点就是在手机与PC端这两个重要的端口的消费的一个复苏情况我们看到的是在二级度消费电子是这两个端口是整体的维持持续复苏全球的话手机出货量增长是在7%左右的这样一个 字幕由Amara.org社区提供 主要的拉动我们看到的是中国的出货量拉动其实是比整体全球要更快一点的然后剩下的话我们看到这些品牌表现的话最快的还是小米在PC方面的话PC上面可以总结为一句话就是中国的出货量其实是在向下落了整体全球大盘的一个突出的程度 在整个全球来看的话如果除去中国的复苏节奏的话大约是有5%的增长加上中国疫情的话是2%同时我们也看到了在二季度其实在终端厂商里面比如说苹果等一些其他厂商也发布了自己对于AI手机一些AI专应用的展望以及进展并且落居到了新的试用版本上我们这边也看了一些大概的一些特别视频包括我们从海外看到 第二部分是以教育为主的学习机以及整体 ...