中信证券股份有限公司 关于德邦物流股份有限公司 非公开发行股份解除限售上市流通的核查意见 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"或"保荐机构"）作为德邦 物流股份有限公司（以下简称"德邦股份"、"公司"）非公开发行股票的保荐机 构，现根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所股票上市规则 （2023 年 8 月修订）》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范 运作（2023 年 12 月修订）》等有关规定，对德邦股份非公开发行股票解除限售 上市流通的事项进行了认真、审慎的核查，并出具核查意见如下： 一、本次解除限售非公开发行股份的基本情况 经中国证券监督管理委员会（（以下简称（"中国证监会"）《关于核准德邦物流 股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2021] 612 号）核准，德邦物流 股份有限公司向韵达控股股份有限公司非公开发行人民币普通股 66,957,470 股， 本次非公开发行新增股份已于 2021 年 4 月 21 日在中国证券登记结算有限责任 公司上海分公司（以下简称"中国结算上海分公司"）办理股份登记托管手续。 本 次 非 公 开 发 行 股 票 完 成 后 ...

近一月换手（%） 0.48 2024 年 3 月 6 日，德邦股份发布 2023 年度业绩快报： 市场数据 2024/03/06 根据公司 2023 年 3 月 16 日发布的《2023 年度日常关联交易预计的 公告》，2023 年公司预计向京东集团及其控制企业提供金额 22.83 亿元的劳务。2023 年 10 月 31 日公司发布《关于增加 2023 年度日 资料来源：Wind 资讯、国海证券研究所 公司与京东物流"网络融合"工作即将进入第二阶段：资源整合， 包括场地整合、路由规划、车辆/分拣设备投入等。随着网络融合的 推进，将有效催化公司成本下行，有望带来额外业绩弹性。 资料来源：Wind 资讯、国海证券研究所 行业投资评级 本公司、本公司员工或者关联机构无关。 相对沪深 300 表现 2024/03/06 表现 1M 3M 12M 当前价格（元） 14.02 2024 年 03 月 06 日 公司研究 评级：买入(维持) 研究所： 证券分析师： 祝玉波 S0350523120005 zhouyb01@ghzq.com.cn [Table_Title] 扣非归母净利润增长近 80%，看好后续双网融 通带 ...

Investment Rating - The report maintains a "Recommended" rating for the company [1][4][21]. Core Views - The company achieved a net profit attributable to shareholders of 746 million yuan in 2023, representing a year-on-year growth of 13%. The revenue for the same period reached 36.28 billion yuan, up 15.6% year-on-year [1][4]. - The collaboration with JD Logistics is expected to enhance resource integration and accelerate the release of synergies, which is anticipated to improve revenue performance in the short to medium term [1][4]. - The report highlights the company's effective cost control and continuous improvement in operational efficiency, contributing to sustained profitability [1][4]. Financial Summary - **Revenue**: The company reported a revenue of 36.28 billion yuan in 2023, with a year-on-year growth of 15.6%. The fourth quarter revenue was 10.84 billion yuan, up 26.4% year-on-year [1][5]. - **Net Profit**: The net profit attributable to shareholders for 2023 was 746 million yuan, a 13% increase year-on-year. The adjusted net profit, excluding non-recurring items, was 568 million yuan, reflecting a significant growth of 77% [1][5]. - **Earnings Per Share (EPS)**: The EPS for 2023 is projected at 0.73 yuan, with forecasts for 2024 and 2025 at 1.16 yuan and 1.38 yuan, respectively [1][5]. - **Price-to-Earnings Ratio (PE)**: The report estimates a PE ratio of 19 for 2023, decreasing to 12 for 2024 and 10 for 2025 [1][5]. - **Target Price**: The target price is set at 20.9 yuan, indicating a potential upside of 49% from the current price of 14.02 yuan [2][4].

公司本次确认公允价值变动损益的资产范围为其他非流动金融资产。截至 2023 年 12 月 31 日，公司持有的其他非流动金融资产公允价值合计 30,978.54 万元，2023 年全年确认公允价值变动损益-9,542.16 万元（其中：对持有的珠海 高瓴翔远企业管理中心（有限合伙）股权确认公允价值变动损益-1,089.62 万元， 对持有的芜湖歌斐景泽投资中心（有限合伙）股权确认公允价值变动损益 6.57 万元，对持有的 ForU Worldwide Inc.股权确认公允价值变动损益 1,128.15 万 元，对持有的 Inceptio Group Limited 股权确认公允价值变动损益-9,587.27 万元）。（注：总额差异系尾数四舍五入调整所致。） 二、本次计提公允价值变动损益对公司的影响 证券代码：603056 证券简称：德邦股份 公告编号：2024-004 德邦物流股份有限公司 关于确认公允价值变动损益的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、本次确认其他非流动金融资产公允价值变动的概述 （一）本 ...

| 股东名称 | 宁波梅山保税港区德邦投资控股股 | | --- | --- | | | 份有限公司 | | 本次解除质押股份（股） | 65,000,000 | | 占其所持股份比例 | 9.52% | | 占公司总股本比例 | 6.33% | | 解除质押时间 | 2024 年 1 月 23 日 | 证券代码：603056 证券简称：德邦股份 公告编号：2024-002 德邦物流股份有限公司 关于控股股东部分股份解除质押的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示: 截至本公告披露日，德邦物流股份有限公司（以下简称"公司"）控股 股东宁波梅山保税港区德邦投资控股股份有限公司（以下简称"德邦控股"）直 接持有公司股份682,890,461股，占公司总股本的66.50%。本次解除质押 65,000,000股后，德邦控股累计质押12,000,000股股份，占其直接持有公司股份 的1.76%，占公司总股本的1.17%。 公司于2024年1月24日接到控股股东德邦控股通知，其部分无限售条件流通 股完成了解除质 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 交易概述 德邦物流股份有限公司（以下简称"公司"、"本公司"或"德邦股份"） 于 2023 年 10 月 20 日召开第五届董事会第二十一次会议，审议通过《关于转让 子公司股权的议案》，同意将子公司宁波德汉供应链管理有限公司（以下简称"宁 波德汉"）持有的西安德秦物流服务有限公司（以下简称"德秦"）股权、子公 司宁波德楚供应链管理有限公司（以下简称"宁波德楚"）持有的淮安德宣供应 链管理有限公司（以下简称"德宣"）股权、子公司宁波德晋供应链管理有限公 司（原名为"上海德晋供应链有限公司"，已于 2023 年 11 月 23 更名为现名称， 以下简称"宁波德晋"）持有的厦门德咸供应链有限公司（以下简称"德咸"） 股权、子公司宁波德基供应链管理有限公司持有的青岛德金供应链管理有限公司 股权转让给厦门永邦企业管理有限公司（以下简称"厦门永邦"），暂定交易价 款分别为人民币 220,224,603.45 元、128,416,279.95 元、266,702,361.12 元、 32 ...

北京世辉律师事务所 律意见。本所律师不对本次股东大会有关议案的内容及议案中所涉事实、数据的 真实性、准确性和完整性等事宜发表法律意见。本所仅根据现行有效的中国境内 （为本法律意见书之目的，不包括香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾地区） 法律法规发表意见，并不根据任何中国境外法律发表意见。 本所律师同意将本法律意见书作为本次股东大会公告材料，随其他须公告的 文件一起公告，并依法对本所律师在其中发表的法律意见承担责任。 本法律意见书仅供德邦物流股份有限公司为本次股东大会之目的而使用，除 经本所事先书面同意外，不得被任何人用于其他任何目的。 关于德邦物流股份有限公司 2023 年第四次临时股东大会的 法律意见书 致：德邦物流股份有限公司 北京世辉律师事务所（以下简称"本所"）为具有从事法律业务资格的律师事 务所。本所接受德邦物流股份有限公司（以下简称"公司"）的委托，指派本所律 师根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券 法》"）《上市公司股东大会规则》等有关法律、法规、规范性文件（以下统称 "法律法规"）及《德邦物流股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的 规定，就公司 2 ...

证券代码：603056 证券简称：德邦股份 公告编号：2023-071 德邦物流股份有限公司 2023 年第四次临时股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 (一) 股东大会召开的时间：2023 年 12 月 19 日 (二) 股东大会召开的地点：上海市青浦区徐泾镇徐祥路 316 号 (三) 出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 16 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 728,151,845 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | 71.4004 | | 份总数的比例（%） | | (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 会议由公司董事会召集，独立董事潘嵩先生主持会议，会议采用现场投票和 网络投票相结合的方式表决，符合《公司法》及《公司章程》的规定。 重要内容提示： 1、公 ...

德邦物流股份有限公司 2023 年第四次临时股东大会 会议资料 2023 年第四次临时股东大会会议资料 2023 年 12 月 19 日 2023 年第四次临时股东大会会议资料 目录 | 会议须知： | | 1 | | --- | --- | --- | | 会议议程： | | 2 | | 议案一: | 《关于公司 2024 年度日常关联交易预计的议案》 | 3 | | 议案二: | 《关于公司修订<德邦物流股份有限公司独立董事工作制度>的议案》 | 8 | 2023年第四次临时股东大会会议资料 德邦物流股份有限公司 2023 年第四次临时股东大会 会议须知 为了维护全体股东的合法权益，确保股东大会的正常秩序和议事效率，保证 大会的顺利进行，根据中国证券监督管理委员会《上市公司股东大会规则（2022 年修订）》《德邦物流股份有限公司章程》的有关规定，特制定会议须知如下，望 出席股东大会的全体人员遵守执行： 一、股东参加股东大会，应当认真履行其法定义务，不得侵犯其他股东的权 益； 二、股东大会期间，全体出席人员应以维护股东的合法权益、确保大会正常 秩序和议事效率为原则，认真履行法定职责； 三、出席股东大会的股东 ...

德邦物流股份有限公司 独立董事工作制度 （2023 年 11 月修订） 第一章 总 则 第一条 为进一步完善德邦物流股份有限公司（以下简称"公司"）的治理结 构，促进公司规范运作，更好地保护中小股东的合法权益，根据《中华人民共和 国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》《上海证券 交易所股票上市规则》（以下简称"《股票上市规则》"）、《上市公司治理准则》 《上市公司独立董事管理办法》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号— —规范运作》及《德邦物流股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）等 有关法律、法规、规范性文件的规定，特制定本制度。 第二条 独立董事是指不在公司担任除董事外的其他职务，并与公司及公司 主要股东、实际控制人不存在直接或者间接利害关系，或者其他可能影响其进行 独立客观判断关系的董事。 第三条 独立董事对公司及全体股东负有忠实与勤勉义务。独立董事应当认 真履行职责，在董事会中发挥参与决策、监督制衡、专业咨询作用，维护公司整 体利益，保护中小股东合法权益。独立董事应当独立履行职责，不受公司及其主 要股东、实际控制人等单位或个人的影响。 第四条 独立董事原则上最多在 ...