招商证券股份有限公司（以下简称"招商证券"、"保荐机构"）作为安徽开润 股份有限公司（以下简称"开润股份"或"公司"）持续督导的保荐机构，根据《证 券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳 证券交易所上市公司自律监管指引第2号—创业板上市公司规范运作》等有关法 律法规规定，对安徽开润股份有限公司可转换公司债券回售有关事项进行审慎核 查，具体情况如下： 一、"开润转债"回售条款概述 公司在《募集说明书》中约定的有条件回售条款具体内容如下： 招商证券股份有限公司 关于安徽开润股份有限公司 可转换公司债券回售有关事项的核查意见 在本次发行的可转债最后两个计息年度，如果公司股票在任何连续三十个交 易日的收盘价格低于当期转股价的 70%时，可转债持有人有权将其持有的可转 债全部或部分按面值加上当期应计利息的价格回售给公司。若在上述交易日内发 生过转股价格因发生送红股、转增股本、增发新股（不包括因本次发行的可转债 转股而增加的股本）、配股以及派发现金股利等情况而调整的情形，则在调整前 的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，在调整后的交易日按调整后的转 股价格和收盘价格计算。如果出现转股价 ...

安徽开润股份有限公司 | 证券代码：300577 | 证券简称：开润股份 | 公告编号：2024-015 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123039 | 债券简称：开润转债 | | 4、暂停转股时间：2024 年 2 月 22 日至 2024 年 2 月 28 日 5、恢复转股时间：2024 年 2 月 29 日 关于"开润转债"暂停转股的提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 1、债券代码：123039 2、债券简称：开润转债 3、转股起止时间：2020 年 7 月 2 日至 2025 年 12 月 25 日 安徽开润股份有限公司（以下简称"公司""本公司"）的股票自 2023 年 12 月 26 日至 2024 年 2 月 6 日连续三十个交易日的收盘价低于当期"开润转债"转股价 格（29.73 元/股）的 70%，且"开润转债"处于最后两个计息年度，根据《安徽开 润股份有限公司创业板公开发行可转换公司债券募集说明书》的约定，"开润转 债 " 的有条件回售条款生效。具体内容详见公司同日在巨潮资 ...

国浩律师（上海）事务所 关于安徽开润股份有限公司 可转换公司债券回售 之 法律意见书 上海市北京西路968号嘉地中心23-25层 邮编：200041 23-25/F, Garden Square, 968 West Beijing Road, Shanghai 200041, China 电话/Tel: (+86)(21) 5234 1668 传真/Fax: (+86)(21) 5243 3320 网址/Website: http://www.grandall.com.cn 二〇二四年二月 国浩律师（上海）事务所 法律意见书 国浩律师（上海）事务所 关于安徽开润股份有限公司 可转换公司债券回售 之 律师应当声明的事项 本所律师依据本法律意见书出具之日以前已发生或存在的事实和我国现行 法律、法规和中国证监会的有关规定发表法律意见，并声明如下： 法律意见书 致：安徽开润股份有限公司 国浩律师（上海）事务所接受安徽开润股份有限公司（以下简称"公司"） 的委托，依据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华 人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《深圳证券交易所股票上市 规则》（以下简称"《上 ...

| 证券代码：300577 | 证券简称：开润股份 | 公告编号：2024-014 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123039 | 债券简称：开润转债 | | 安徽开润股份有限公司 关于"开润转债"回售的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、 投资者回售选择权：根据《安徽开润股份有限公司创业板公开发行可转 换公司债券募集说明书》（以下简称"《募集说明书》"）的约定，"开润转债" 持有人可回售部分或者全部未转股的"开润转债"。"开润转债"持有人有权选 择是否进行回售，本次回售不具有强制性。 2、 转债面值：100 元/张 3、 回售价格：100.365 元/张（含息税） 4、 回售条件满足日：2024 年 2 月 6 日 7、 回售款划拨日：2024 年 3 月 5 日 8、 投资者回售款到账日：2024 年 3 月 6 日 9、 在回售资金发放日之前，如持有的本期债券发生司法冻结或划扣等情形， 债券持有人本次回售申报业务失效 10、风险提示：投资者选择回售等同于以人民币 100 元/张（不含利息）卖出 ...

证券代码：300577 证券简称：开润股份 安徽开润股份有限公司 投资者关系活动记录表 编号：2024-002 ■特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 □业绩说明会 投资者关系 □新闻发布会 □路演活动 活动类别 □现场参观 □其他 Hongkong Insights Investment：Jeff Ma；上海睿亿投资发展中心(有限合 伙)：孙世钰；宝盈基金管理有限公司：李巍宇；农银汇理：周宇；华创 证券（资管）:丁天；光大证券股份有限公司：肖意生；永赢基金：陆凯 琳；国泰基金：谢佳怡；中金资管：张敏琦；太平洋证券：史海昇；中 天国富证券有限公司：韩沛廷；明河投资：姚咏絮；上海睿亿投资发展 参与单位名 中心（有限合伙）：邓跃辉；中国民生银行：杨桐；西部利得基金管理 称及人员 有限公司：温震宇；合远基金：庄琰；安邦资产：钱怡；中银国际证券 股份有限公司：何瑾；宏利资产管理香港有限公司：李文琳；中融信 托：赵晓媛；长城财富保险资产管理股份有限公司：胡纪元；东方证券 股份有限公司：王树娟；交银施罗德金管理有限公司：陈均峰；长江证 券：柯睿；大家资产：胡筱；摩根士丹利：苏香 时间 2024年2 月6日上午10:00 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, with an expected relative return of over 20% within the next six months [3][9][34]. Core Insights - The company is projected to achieve revenue of 3.0 to 3.2 billion, representing a year-on-year growth of 9.5% to 16.8%. The net profit attributable to the parent company is expected to be between 106 million and 159 million, reflecting a significant increase of 126% to 239% year-on-year [6][16]. - The company is focusing on the travel luggage and backpack categories, rapidly launching new products and iterating on existing ones to capture market share. It aims to establish itself as a global brand by leveraging its strong overseas team and expanding both online and offline distribution channels [7][31]. - The company plans to repurchase shares worth between 50 million and 100 million for employee stock ownership plans, with a maximum repurchase price of 20.85 yuan per share [8][26]. Financial Projections - The company expects net profits for 2023, 2024, and 2025 to be 140 million, 232 million, and 285 million respectively, with corresponding earnings per share (EPS) of 0.58, 0.97, and 1.19 yuan [16][20]. - Revenue is projected to grow from 2.74 billion in 2022 to approximately 3.09 billion in 2023, with a growth rate of 12.74% [20][37]. - The company anticipates a significant improvement in profitability, with a net profit margin expected to increase as operational efficiencies are realized [31][33]. Market Position and Strategy - The company is strategically positioned in the global market, focusing on high-quality partnerships with renowned brands such as Nike, Adidas, and Uniqlo, while enhancing its supply chain efficiency [33]. - The brand's operational strategy includes refined channel management and product innovation to strengthen its market presence and profitability [31][33].

证券代码：300577 证券简称：开润股份 安徽开润股份有限公司 投资者关系活动记录表 编号：2024-001 ■特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 □业绩说明会 投资者关系 □新闻发布会 □路演活动 活动类别 □现场参观 □其他 开源证券研究所：吕明、张霜凝；无锡市创新投资集团有限公司：杨敏行； 民生加银基金管理有限公司：汤思懿；永赢基金管理有限公司：陆凯琳； 中银基金：王寒；景顺长城基金：李南西；嘉实基金：张浩嵩；东海基金： 胡德军；平安银行股份有限公司：刘颖飞；长城财富资管：胡纪元；新华 资产：李大伟；工银国际控股有限公司：吴亚雯；杭州长谋投资管理有限 公司：李谦；杭州弈宸私募基金管理有限公司：张秀峰；深圳市明达资产 管理有限公司：黄俊杰；鸿运私募基金管理(海南)有限公司：张弼臣；汇 百川基金管理有限公司：王锦海；沣京资本管理（北京）有限公司：汤晨 参与单位名 晨；青岛普华投资管理中心：雷云蕾；留仁资产：刘军港；上海牛乎资产 称及人员 管理有限公司：赵欣；深圳中天汇富基金管理有限公司：许高飞；佳润实 业：林昱明；华西证券：唐爽爽；复通私募投资基金：余音；杭州致道投 资有限公司：刘福杰；上汽颀臻(上海 ...

| 证券代码：300577 | 证券简称：开润股份 | 公告编号：2024-013 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123039 | 债券简称：开润转债 | | 安徽开润股份有限公司 二、其他说明 公司首次回购股份的时间、回购股份数量及集中竞价交易的委托时段符合 《上市公司股份回购规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 9 号—— 回购股份》及公司回购股份方案的相关规定。 关于首次回购公司股份的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 安徽开润股份有限公司（以下简称"公司""本公司"）于 2024 年 1 月 31 日召开第四届董事会第十次会议、第四届监事会第八次会议审议通过了《关于回 购公司股份方案的议案》，同意公司使用自有资金以集中竞价交易方式回购公司 发行的人民币普通股（A 股）（以下简称"本次回购"）用于股权激励或员工持 股计划。本次回购的资金总额不低于人民币 5,000 万元（含本数）且不超过 10,000 万元（含本数）；回购价格不超过人民币 20.85 元/股（含本数），按照回购金额 下限 5,000 ...

| 证券代码：300577 | 证券简称：开润股份 | 公告编号：2024-011 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123039 | 债券简称：开润转债 | | 安徽开润股份有限公司 关于回购股份事项前十名股东和前十名无限售条件股东 持股情况的公告 注：以上股东的持股数量为合并普通账户和融资融券信用账户后总的持股数 量。 二、董事会公告回购股份决议前一个交易日（即 2024 年 1 月 30 日）登记 在册的前十名无限售条件股东持股情况 | 序号 | 股东名称 | 持股数量（股） | 占公司总股份数 | | --- | --- | --- | --- | | | | | 量（%） | | 1 | 范劲松 | 30,712,284 | 21.93 | | 2 | 建信信托有限责任公司－ | | | | | 建信信托－安享财富家族 | 10,776,500 | 7.69 | | | 信托 180 号 | | | | | 中国工商银行股份有限公 | | | | 3 | 司－易方达新经济灵活配 | 6,645,635 | 4.74 | | | 置混合型证券投资基金 | | | | | 中国工 ...

| 证券代码：300577 | 证券简称：开润股份 | 公告编号：2024-012 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123039 | 债券简称：开润转债 | | 安徽开润股份有限公司 回购报告书 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 1、安徽开润股份有限公司（以下简称"公司""本公司"）拟使用自有资 金以集中竞价交易方式回购公司发行的人民币普通股（A 股）（以下简称"本次 回购"）用于股权激励或员工持股计划。本次回购的资金总额不低于人民币 5,000 万元（含本数）且不超过 10,000 万元（含本数）；回购价格不超过人民币 20.85 元/股（含本数），按照回购金额下限 5,000 万元、回购价格上限 20.85 元/股进行 测算，预计可回购股份总额为 2,398,081 股，约占公司总股本的 1.0001%。按照 回购金额上限 10,000 万元、回购价格上限 20.85 元/股进行测算，预计可回购股 份总额为 4,796,163 股，约占公司总股本的 2.0001%。具体回购股份的价格、数 量及占公司总 ...