本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 宁波高发汽车控制系统股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 4 月 30 日上午 9:00-10:00 通过上海证券交易所上证路演中心（网址：https://roadshow.sseinfo.com/） 以网络互动的方式召开了 2024 年度暨 2025 年第一季度业绩说明会，就投资者关心的问 题进行交流。现将本次说明会召开情况公告如下： 一、本次说明会召开情况 宁波高发 2024 年度暨 2025 年第一季度业绩说明会于 2025 年 4 月 30 日上午 9:00-10:00 通过上海证券交易所上证路演中心以网络互动的方式召开。公司副董事长钱 国耀先生、财务总监朱志荣先生、董事会秘书彭丽娜女士、独立董事李成艾女士参加了 本次说明会，与投资者进行了互动交流和沟通，在信息披露允许的范围内就投资者普遍 关注的问题进行回复。 证券代码：603788 证券简称：宁波高发 公告编号：2025-016 宁波高发汽车控制系统股份有限公司 关于2024年度暨2025年第一季度业 ...

证券代码：603788 证券简称：宁波高发 宁波高发汽车控制系统股份有限公司 2025 年第一季度报告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存 在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证季度报告中财务信息 的真实、准确、完整。 第一季度财务报表是否经审计 □是 √否 一、主要财务数据 (一)主要会计数据和财务指标 单位：元 币种：人民币 | 归属于上市公司股东的所有者权 | 2,113,195,669.86 | 2,066,970,652.29 | 2.24 | | --- | --- | --- | --- | | 总资产 益 | 2,538,992,195.79 | 2,658,284,092.99 | -4.49 | (二)非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 | 非经常性损益项目 | 本期金额 | ...

Investment Rating - The report maintains a "Recommended" rating for Ningbo Gaofa [2][5] Core Views - The company continues to improve operational efficiency and has sufficient cash assets, with a 2024 revenue of CNY 1,460.65 million, representing a year-on-year growth of 15.61% and a net profit of CNY 190.59 million, up 17.18% year-on-year [3][5] - The sales volume of key products, such as electronic shift assemblies and electronic accelerator pedals, has significantly increased, with growth rates of 31.36% and 29.44% respectively, outpacing the automotive industry [3] - The company has a strong market position, with revenue growth in its main business segments, particularly a 32.3% increase in electronic accelerator pedal revenue [3][5] Financial Performance - The gross margin for the main business in 2024 is 22.62%, a slight decrease of 0.41 percentage points from 2023, primarily due to price declines in the shift control business [4] - The company has effectively controlled its expense ratio, which decreased by 2.51 percentage points to 9.1%, contributing to a net profit margin of 12.98% in 2024, an improvement from 12.86% in 2023 [4] - The return on equity (ROE) for 2024 is projected at 9.41%, an increase of 1.16 percentage points year-on-year, reflecting improved profitability and asset turnover [4] Cash Position and Dividends - The company holds substantial cash assets totaling CNY 1.02 billion, with short-term borrowings amounting to only CNY 45.65 million, indicating a strong liquidity position [5] - A high dividend payout ratio of 81.93% for 2024 demonstrates the company's commitment to returning value to shareholders [5] Future Outlook - The company is expected to maintain its industry-leading position while expanding into joint ventures and overseas markets, with projected net profits of CNY 221.45 million, CNY 256.24 million, and CNY 298.50 million for 2025, 2026, and 2027 respectively [5][12] - The earnings per share (EPS) are forecasted to be CNY 0.99, CNY 1.15, and CNY 1.34 for the years 2025, 2026, and 2027, respectively, with corresponding price-to-earnings (PE) ratios of 15x, 13x, and 11x [5][12]

Core Viewpoint - The company reported a strong financial performance for 2024, with significant growth in revenue and net profit, driven by increased sales of key products and effective cost management [1][2]. Financial Performance - In 2024, the company achieved operating revenue of 1,460.65 million yuan, a year-on-year increase of 15.61% [1] - The net profit attributable to shareholders reached 190.59 million yuan, up 17.18% year-on-year [1] - The gross margin for the main business was 22.62%, a decrease of 0.41 percentage points compared to 2023 [2] - The net profit margin improved to 12.98%, compared to 12.86% in 2023 [2] Product Sales and Revenue - Sales of electronic shift assemblies reached 3.1 million units, a year-on-year increase of 31.36% [1] - Sales of electronic accelerator pedal assemblies totaled 7.43 million units, up 29.44% year-on-year [1] - Revenue from the electronic accelerator pedal assembly grew by 32.3% year-on-year, while revenue from the shift control system assembly and soft shaft increased by 4.68% [1] Cost and Expense Management - The company maintained excellent control over expenses, with a total expense ratio (selling, administrative, and R&D) of 9.1%, down 2.51 percentage points year-on-year [2] - The average return on equity (ROE) increased to 9.41%, a growth of 1.16 percentage points year-on-year [2] Cash Position and Dividends - The company reported cash and cash equivalents totaling 1.02 billion yuan, with short-term borrowings of only 45.65 million yuan [3] - The dividend payout ratio for 2024 was 81.93%, indicating a commitment to returning value to shareholders [3] Market Expansion and Future Outlook - The company is expanding its market presence, with new foreign and joint venture clients including Stellantis, Renault, SAIC Audi, GAC Toyota, and ZF [3] - Forecasted net profits for 2025-2027 are 221 million yuan, 256 million yuan, and 299 million yuan, respectively, with corresponding EPS of 0.99, 1.15, and 1.34 yuan [3] Valuation - The current price-to-earnings (PE) ratios are projected at 15x for 2025, 13x for 2026, and 11x for 2027, maintaining a "recommended" rating [4]

公司代码：603788 公司简称：宁波高发 宁波高发汽车控制系统股份有限公司 2024年度内部控制评价报告 宁波高发汽车控制系统股份有限公司全体股东： 根据《企业内部控制基本规范》及其配套指引的规定和其他内部控制监管要求（以下简称企业内部 控制规范体系），结合本公司（以下简称公司）内部控制制度和评价办法，在内部控制日常监督和专项 监督的基础上，我们对公司2024年12月31日（内部控制评价报告基准日）的内部控制有效性进行了评 价。 一. 重要声明 按照企业内部控制规范体系的规定，建立健全和有效实施内部控制，评价其有效性，并如实披露内 部控制评价报告是公司董事会的责任。监事会对董事会建立和实施内部控制进行监督。经理层负责组织 领导企业内部控制的日常运行。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告内容不存 在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对报告内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法 律责任。 公司内部控制的目标是合理保证经营管理合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完整，提 高经营效率和效果，促进实现发展战略。由于内部控制存在的固有局限性，故仅能为实现上述目标提供 合理保证。此外，由 ...

根据财政部、国务院国有资产监督管理委员会及中国证券监督管理委员会颁 布的《国有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》，公司对立信 2024 年度 的履职情况进行了综合评估。经评估，公司认为，近一年立信资质等方面合规有 效，履职能够保持独立性，勤勉尽责，公允表达意见。具体情况如下： 一、资质条件 （一）机构信息 立信会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称"立信"）由我国会计泰斗潘 序伦博士于 1927 年在上海创建，1986 年复办，2010 年成为全国首家完成改制的 特殊普通合伙制会计师事务所，注册地址为上海市，首席合伙人为朱建弟先生。 立信是国际会计网络 BDO 的成员所，长期从事证券服务业务，新证券法实施前具 有证券、期货业务许可证，具有 H 股审计资格，并已向美国公众公司会计监督委 员会（PCAOB）注册登记。 宁波高发汽车控制系统股份有限公司 对立信会计师事务所（特殊普通合伙）2024 年度履职情况评估报告 经公司第五届董事会第六次会议审议，并经公司 2023 年年度股东大会批准， 公司续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称为"立信"）为公司 2024 年度财务审计机构和 2024 年度内控 ...

证券代码：603788 证券简称：宁波高发 公告编号：2025-015 一、本次会计政策变更概述 （一）会计政策变更的原因及时间 1、财政部于2023年10月25日发布了解释第17号，其中"关于流动负债与非流动负 债的划分"以及"关于供应商融资安排的披露"的会计处理的规定自2024年1月1日起施行 。 2、财政部于 2024 年 12 月 6 日发布了解释第 18 号，"关于不属于单项履约义务的 保证类质量保证的会计处理"的规定，该解释自印发之日起施行，允许企业自发布年度 提前执行。 3、财政部于 2023 年 8 月 1 日发布了（财会〔2023〕11 号），"适用于符合企业会 宁波高发汽车控制系统股份有限公司（以下简称"公司"）根据中华人民共和国 财政部于 2023 年 10 月 25 日发布的《企业会计准则解释第 17 号》（财会〔2023〕 21 号，以下简称"解释第 17 号"）、2023 年 8 月 1 日发布的《企业数据资源 相关会计处理暂行规定》（财会〔2023〕11 号，以下简称"财会〔2023〕11 号"）以及 2024 年 12 月 6 日发布的《企业会计准则解释第 18 号》（财会〔2 ...

宁波高发汽车控制系统股份有限公司 董事会审计委员会 2024 年度履职情况报告 根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号-规范运作》、《上市公司治 理准则》、《上市公司独立董事管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》和《公 司章程》等规定，作为宁波高发汽车控制系统股份有限公司董事会审计委员会，现 就 2024 年度工作情况向董事会作如下报告： 一、审计委员会基本情况 2023 年 7 月，公司第五届董事会第一次会议选举独立董事李成艾女士、独立董 事周凯先生、董事钱高法先生为公司第五届董事会审计委员会委员，李成艾女士为 主任委员。 公司审计委员会委员符合《上市公司独立董事管理办法》以及《公司章程》中 要求的任职资格。 二、审计委员会 2024 年度会议召开情况 报告期内，公司董事会审计委员会认真审阅了公司的内部审计工作计划，并认 可该计划的可行性，同时督促公司内部审计机构严格按照审计计划执行，并对内部 审计出现的问题给出指导性意见。经审阅内部审计工作报告，我们未发现内部审计 工作存在重大问题的情况。 报告期内，审计委员会共召开了四次会议，全体委员均亲自出席。公司审计委 员会根据《公司法》、《公司章程 ...

宁波高发汽车控制系统股份有限公司董事会 关于独立董事独立性核查情况的专项报告 根据《上市公司独立董事管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》、 《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号—规范运作》等相关法律法规的 要求，宁波高发汽车控制系统股份有限公司（以下简称"公司"）董事会就公司 在任独立董事李成艾、周凯、吴伟明的独立性情况进行评估并出具如下专项意见： 2025 年 4 月 21 日 宁波高发汽车控制系统股份有限公司董事会 经核查独立董事李成艾、周凯、吴伟明提供的相关证明材料、任职经历以及 签署的相关自查文件，上述人员未在公司担任除独立董事以外的任何职务，也未 在公司主要股东公司担任任何职务，与公司以及主要股东之间不存在利害关系或 其他可能妨碍其进行独立客观判断的关系，不存在影响独立董事独立性的情况， 符合《上市公司独立董事管理办法》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引 第1号—规范运作》中对独立董事独立性的相关要求。 ...

宁波高发汽车控制系统股份有限公司 2024 年度监事会工作报告 2024 年，公司监事会全体成员按照《公司法》、《证券法》、《公司章程》、《监 事会议事规则》和有关法律、法规的要求，本着对股东和公司负责的工作态度， 依法独立行使职权，认真履行监督职责，对公司生产经营、重大事项、财务状况 以及董事、高级管理人员履职情况进行了监督，较好地保障了股东权益、公司利 益和员工的合法权益，促进了公司规范运作。现将监事会在 2024 年度的主要工 作报告如下： 监事会对公司报告期内的财务制度、财务状况进行了检查，认真审核了公司 公司《2023 年年度报告》全文及摘要和审计报告、《2024 年第一季度报告》、《2024 年半年度报告》全文及摘要和《2024 年第三季度报告》。监事会认为：公司财务 制度健全，财务运作规范。定期报告的编制和审核程序符合法律、行政法规及监 管机构的相关规定；真实、准确、完整地反映公司的财务状况和经营成果；不存 在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会工作情况 报告期内，公司监事会共召开了 4 次会议，全体监事均亲自出席，具体情况 如下： | 召开日期 | | | 会议届次 | 议案审议情况 ...