证券代码：600027.SH 上市地：上海证券交易所 证券简称：华电国际 华电国际电力股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产 并募集配套资金暨关联交易预案 （摘要） | 交易对方类型 | 交易对方名称 | | --- | --- | | | 中国华电集团有限公司 | | 发行股份及支付现金购买资产 | 福建华电福瑞能源发展有限公司 | | | 中国华电集团发电运营有限公司 | | 募集配套资金 | 不超过35名符合条件的特定投资者 | 二〇二四年八月 华电国际电力股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案摘要 上市公司声明 本公司控股股东、董事、监事、高级管理人员承诺，如本次交易因涉嫌所 提供或者披露的信息存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏而被司法机关立 案侦查或者被中国证券监督管理委员会立案调查的，在案件调查结论明确之前， 将暂停转让所持有的上市公司股份（如有）。将于收到立案稽查通知的两个交 易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交上市公司董事会，由董事会代向 上海证券交易所（以下简称"上交所"）和中国证券登记结算有限责任公司上 海分公司（以下简称"登记结算公司"）申请锁定；未在 ...

| 序号 | 股东名称 | 持股数量（股） | 占本公司总 股本的比例 | | --- | --- | --- | --- | | | | | （%） | | 1 | 中国华电集团有限公司 | 4,620,061,224 | 45.17 | | 2 | 香港中央结算有限公司 | 1,850,115,706 | 18.09 | | 3 | 山东发展投资控股集团有限公司 | 664,865,346 | 6.50 | | 4 | 中国证券金融股份有限公司 | 244,392,650 | 2.39 | | 5 | 申能股份有限公司 | 118,499,900 | 1.16 | | 6 | 中央汇金资产管理有限责任公司 | 76,249,700 | 0.75 | | 7 | 中国工艺集团有限公司 | 69,800,000 | 0.68 | | 8 | 基本养老保险基金一五零二二组合 | 57,090,909 | 0.56 | | 9 | 中银金融资产投资有限公司 | 48,386,900 | 0.47 | | | 中国工商银行股份有限公司－华泰柏瑞 | | | | 10 | 沪深 300 交易型开放式指数证券投资基 金 ...

证券代码：600027 证券简称：华电国际 公告编号：2024-032 华电国际电力股份有限公司 第十届监事会第六次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 华电国际电力股份有限公司（"本公司"）第十届监事会第六次会议（"本次会议"） 于 2024 年 8 月 1 日在中华人民共和国北京市西城区宣武门内大街 2 号华电大厦召开， 本次会议通知已于 2024 年 7 月 24 日以电子邮件形式发出。本公司 3 名监事亲自出席本 次会议，本次会议合法有效。本次会议审议并一致通过了以下议案： 特此公告。 1 华电国际电力股份有限公司 2024 年 8 月 1 日 2 一、审议并通过了《关于公司本次发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨 关联交易符合相关法律法规规定的议案》。 二、审议并通过了《关于公司本次发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨 关联交易方案的议案》。 三、审议并通过了《关于<华电国际电力股份有限公司发行股份及支付现金购买资 产并募集配套资金暨关联交易预案>及其摘要的议案》。 四、审议并通过 ...

1 本公司本次交易正在积极推进中，尚存在不确定性，敬请广大投资者理性投资，注 意投资风险。 特此公告。 华电国际电力股份有限公司 证券代码：600027 证券简称：华电国际 公告编号：2024-029 华电国际电力股份有限公司 关于筹划发行股份及支付现金购买资产并募集 配套资金暨关联交易事项的停牌进展公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 华电国际电力股份有限公司（以下简称"本公司"）拟通过发行普通股（A 股）及 支付现金的方式购买中国华电集团有限公司持有的华电江苏能源有限公司 80%股权，福 建华电福瑞能源发展有限公司持有上海华电福新能源有限公司 51%股权、上海华电闵行 能源有限公司 100%股权、广州大学城华电新能源有限公司 55.0007%股权、华电福新广 州能源有限公司 55%股权、华电福新江门能源有限公司 70%股权、华电福新清远能源有 限公司 100%股权，以及中国华电集团发电运营有限公司持有的中国华电集团贵港发电 有限公司 100%股权等，并募集配套资金（以下简称"本次交易"）。因上述有关常规能 ...

证券代码：600027 证券简称：华电国际 公告编号：2024-030 华电国际电力股份有限公司 关于中期票据发行的公告 华电国际电力股份有限公司 2024 年 7 月 25 日 1 本公司已于 2024 年 7 月 11 日完成了华电国际电力股份有限公司 2024 年度第三期 中期票据（"本期债券"）的发行。本期债券发行总额为 25 亿元人民币，期限为 3 年， 单位面值为 100 元人民币，发行票面利率为 2.17%。 本期债券由中国银行股份有限公司和国家开发银行主承销，通过簿记建档、集中配 售的方式在全国银行间债券市场公开发行。本期债券募集资金用于补充本公司及本公司 所属公司到期债务及补充流动资金。 本期债券发行的有关文件已在中国货币网和上海清算所网站上公告，网址分别为 www.chinamoney.com.cn 和 www.shclearing.com。 特此公告。 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 华电国际电力股份有限公司（"本公司"）2023 年年度股东大会于 2024 年 6 月 17 日通过决议， ...

丨证券研究报告丨 公司研究丨点评报告丨华电国际(600027.SH) [Table_Title] 集团优质资产注入,经营扩张再起征程 报告要点 [Table_Summary] 此次收购共计控股装机 1552.19 万千瓦,其中煤机 623 万千瓦,燃机 929.19 万千瓦;权益装 机 841.82 万千瓦。而截至 2023 年末,华电国际控股装机规模为 5844.98 万千瓦,此次资产注 入完成后,公司控股装机规模将扩张 26.56%,权益装机规模将增长 18. 02%。此次注入资产均 布局于负荷中心,未来整体盈利能力有望得到更强保障。因此我们认为虽然当前交易金额、交 易方式等方案细则并未公布,但在行业底部向上周期时购入集团资产,有望在资产定价获得优 惠,资产注入后有望有效增厚公司的 EPS。 分析师及联系人 [Table_Author] 张韦华 司旗 宋尚骞 刘亚辉 SAC:S0490517080003 SAC:S0490520120001 SAC:S0490520110001 SAC:S0490523080003 SFC:BQT627 %% %% research.95579.com 请阅读最后评级说明 ...

Investment Rating - The investment rating for the company is "Accumulate (Maintain)" [3] Core Views - The company is planning to issue shares and pay cash to acquire assets totaling approximately 18GW, primarily consisting of thermal power plants, which will significantly enhance its operational capacity [3] - The acquisition will diversify the company's operational regions, with a notable increase in the share of installed capacity from Jiangsu province, which will become the second-largest operational area for the company [3] - The report emphasizes the importance of stable profitability in the coal power sector, with expectations for the company's net profits to reach 5.877 billion, 6.890 billion, and 7.382 billion yuan from 2024 to 2026 [4][6] Summary by Sections Acquisition Details - The company plans to acquire 80% of Huadian Jiangsu Company, 51% of Shanghai Huadian Fuxin Company, and several other subsidiaries, totaling an installed capacity of about 18GW [3] - The assets are primarily located in Jiangsu, Guangdong, Guangxi, and Shanghai, with significant operational capacity already in place [3] Financial Performance - The company reported a net profit of 1.68 billion yuan for Huadian Jiangsu in 2023, with total equity of 6.15 billion yuan [3] - The company's total installed capacity as of December 2023 is 58.45 million kW, with coal power accounting for 46.89 million kW and gas power for 9.09 million kW [3] Market Outlook - The coal power sector is expected to stabilize in profitability, with the report indicating that the current profit margins have returned to historical reasonable levels [4] - Long-term investment opportunities are anticipated in the transition of coal power business models, particularly with the rapid development of renewable energy in Shandong province [4] Profit Forecast and Valuation - The report maintains profit forecasts for 2024-2026 at 5.877 billion, 6.890 billion, and 7.382 billion yuan, respectively, with a current price-to-earnings ratio of 13, 11, and 10 times [4][6]

证券研究报告·公司点评报告·电力 华电国际(600027) 拟进行火电资产注入,增厚资产、利润、EPS 2024 年 07 月 22 日 买入(维持) | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |----------------------------|--------|----------|----------|----------|----------| | 盈利预测与估值 [Table_EPS] | 2022A | 2023A | 2024E | 2025E | 2026E | | 营业总收入(百万元) | 107059 | 117176 | 119204 | 122450 | 126925 | | 同比(%) | 2.34 | 9.45 | 1.73 | 2.72 | 3.65 | | 归母净利润(百万元) | 116.28 | 4,522.13 | 6,439.62 | 7,316.88 | 8,252.90 | | 同比(%) | 102.33 | 3,789.00 | 42.40 | 13.62 | 12.79 | | EPS-最新摊薄(元/股) | 0.01 ...

证券代码：600027 证券简称：华电国际 公告编号：2024-028 华电国际电力股份有限公司 关于筹划发行股份及支付现金购买资产并 募集配套资金暨关联交易事项的停牌公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重 大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 证券停复牌情况：适用 因筹划发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易事项，本公司的相关证 券停复牌情况如下： | 证券代码 | 证券简称 | 停复牌类型 | | 停牌起始日 | 停牌 | 停牌终 | 复牌日 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | | | | | | 期间 | 止日 | | | 600027 | 华电国际 | A 股 | 停牌 | 2024/7/19 | | | | 一、停牌事由和工作安排 华电国际电力股份有限公司（以下简称"公司"）近日收到控股股东中国华电集团有 限公司（以下简称"华电集团"）通知，拟筹划与公司有关的资产重组事项。公司拟通过 发行普通股（A 股）及支付现金的方式购买华电集团持有的华电 ...

证券代码：600027 证券简称：华电国际 公告编号：2024-027 华电国际电力股份有限公司 2023 年年度权益分派 实施公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 每股分配比例 A 股每股现金红利 0.15 元 相关日期 | 股份类别 | | 股权登记日 | 最后交易日 | 除权（息）日 | 现金红利发放日 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | A | 股 | 2024/7/24 | － | 2024/7/25 | 2024/7/25 | 差异化分红送转：否 二、 分配方案 截至股权登记日下午上海证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任公司 上海分公司（以下简称"中国结算上海分公司"）登记在册的本公司全体股东。 一、 通过分配方案的股东大会届次和日期 本次利润分配方案经本公司2024年6月17日的2023年年度股东大会审议通过。 3. 分配方案： 本次利润分配以方案实施前的本公司总股本 10,227,561,133 股为基数，每股派发 1 1. ...